假設匯率連動債券係以債券利息及 5%之本金去買進匯率選擇權之買權，若未來匯率未上升到履約價格之上，則到期可領回多少金額？

這種結構是拿利息加 5% 本金去買匯率買權，等於用掉 5% 本金當賭注；匯率沒漲過履約價時買權變廢紙，到期只能領回剩下的 95% 本金。因此不會有 100%、105% 或再加利息的情形。